SOJA

Noviembre US$ 0,55 / Enero US$ 0,64

Con ligeras alzas cerró la rueda de la soja en Chicago donde, sin embargo, el balance fue negativo para sus precios por segunda semana consecutiva. En la mínima mejora diaria influyeron la chance de que el volumen de la producción estadounidense resulte algo inferior a los 117,05 millones de toneladas proyectados por el USDA y el cese de la rebaja a cero de los derechos de exportación para la soja y los subproductos de la oleaginosa en la Argentina, que volvieron a tributar el 26 y el 24,5%, respectivamente.

El límite a las mejoras lo pusieron las condiciones de tiempo seco vigentes sobre el cinturón sojero/maicero estadounidense, que favorecen un ágil progreso de la cosecha. Además, esta situación se da en total ausencia de la demanda china, lo que acentúa la presión por la entrada del grano nuevo en el circuito comercial. 

Para agravar ese último hecho, luego de haber comunicado el miércoles que compradores chinos se habían asegurado 20 cargamentos de soja argentina, hoy la agencia Reuters informó que "alrededor de 40 cargamentos de soja argentina fueron registrados para su exportación entre noviembre y diciembre durante la suspensión de impuestos a las exportaciones, en su mayoría, con destino a China". Agregó que se registraron un total de 2,66 millones de toneladas de soja para los citados despachos de noviembre/diciembre, lo que representa más del 50% de los 5,1 millones de toneladas declarados para su venta exterior para todos los meses durante la breve ventana libre de impuestos.

"El frenesí de compras de los importadores chinos esta semana fue un nuevo golpe para los productores de soja de Estados Unidos, que se siguen viendo excluidos de las exportaciones al principal mercado comprador de soja durante la actual temporada de cosecha, ya que los aranceles de la guerra comercial hacen que sus granos sean prohibitivamente caros para los compradores chinos. ‘Si observamos las compras de noviembre y diciembre, China redujo aún más su necesidad de soja estadounidense al reservar cargamentos argentinos’, dijo un comerciante de una empresa internacional que se encuentra entre los compradores" del grano argentino, sostuvo Reuters.

En cuanto a Brasil, el principal abastecedor de la demanda china, en la revisión semanal de sus estimaciones, la Asociación Nacional de Exportadores de Cereales (ANEC) redujo de 7,53 a 7,15 millones de toneladas el volumen de las exportaciones de soja durante septiembre, un dato que se mantuvo debajo de los 8,12 millones de toneladas de agosto, pero bastante por encima de los 5,16 millones del noveno mes de 2024. Acerca de la harina de soja, la previsión sobre las exportaciones durante el presente mes fue ajustada de 2,19 a 2,10 millones de toneladas, contra los 1,97 millones del mes anterior y los 1,62 millones de igual mes del año pasado.

MAÍZ

Diciembre US$ 1,48 / Marzo US$ 1,38

El maíz terminó la rueda y la semana con precios en baja en Chicago por el acelerado ritmo que está tomando la cosecha sobre el Medio Oeste gracias a las condiciones de tiempo seco que se mantendrían durante, al menos, los próximos 10 días. 

El sostén, sobre todo para el cierre semanal, lo aporta el importante volumen de las exportaciones reportado ayer por el USDA –1.923.400 toneladas–, que superó el promedio semanal necesario para cumplir con la meta fijada por el organismo para toda la campaña.

En Brasil, tras su revisión semanal de estimaciones, la ANEC elevó de 7,12 a 7,61 millones de toneladas su cálculo sobre las exportaciones de maíz durante septiembre, un dato que superó los 7,31 millones de agosto y los 6,56 millones de igual mes de 2024.

El Ministerio de Política Agraria de Ucrania informó hoy que desde el 1º de julio las exportaciones de maíz ucraniano suman 907.000 toneladas y se ubican un 66,99% por debajo de las 2.748.000 toneladas de igual segmento del año anterior.

TRIGO

Chicago Diciembre US$ 2,66 / Marzo US$ 2,48

Kansas Diciembre US$ 2,48 / Marzo US$ 2,58

El trigo concluyó con bajas en las plazas estadounidenses, donde el saldo semanal fue ligeramente negativo para sus precios. La firmeza del dólar en los últimos días contra el euro perjudicó la competitividad de las exportaciones de Estados Unidos en un contexto donde la abundante oferta mundial del grano fino impone calma entre los compradores. Esa abundancia será apuntalada en pocas semanas por el inicio de las cosechas en el hemisferio Sur, donde se destacan las buenas perspectivas productivas para Australia y para la Argentina.

En línea con esa abundancia, ayer la Comisión Europea elevó de 128,10 a 132,60 millones de toneladas su estimación sobre el volumen de la producción de trigo blando 2025/2026 en la Unión Europea, alcanzando un máximo en diez años. Esto fue atribuido al aumento de las previsiones de cosecha para Alemania y Rumanía. La proyección sobre las exportaciones el organismo también la incrementó, aunque levemente, de 29,80 a 30,10 millones de toneladas.

Acerca de la oferta de trigo ruso, la consultora SovEcon ajustó hoy de 43,70 a 43,40 millones de toneladas su previsión sobre las exportaciones del principal proveedor mundial del grano fino por la debilidad con la que vienen evolucionando las ventas en lo que va del ciclo comercial 2025/2026, con negocios por 11 millones de toneladas desde el 1º de julio, el segundo volumen más bajo desde la campaña 2017/2018. Andrey Sizov, director de SovEcon, explicó que "los compradores de trigo siguen siendo cautelosos antes de las fuertes cosechas previstas para el hemisferio Sur". En su último informe mensual el USDA calculó las exportaciones rusas de trigo en 45 millones de toneladas.

En esta misma línea de demoras en las ventas, el Ministerio de Política Agraria de Ucrania informó hoy que desde el 1º de julio las exportaciones de trigo ucraniano suman 4,34 millones de toneladas y se ubican un 27,18% por debajo de los 5,96 millones de igual segmento del año anterior.

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EN CHICAGO (noviembre para soja; diciembre para aceite, harina, maíz y trigo, en progreso):

SUBEN US$ 0,64 la SOJA, US$ 6,39 el ACEITE y US$ 0,77 la HARINA

BAJAN US$ 1,38 el MAÍZ, US$ 2,85 el TRIGO Chicago y US$ 2,57 el TRIGO Kansas

SOJA

Con leves alzas se negocia la soja en la rueda diaria de Chicago y en ello influyen la chance de que el volumen de la producción estadounidense resulte inferior a los 117,05 millones de toneladas proyectados por el USDA y el cese de la rebaja a cero de los derechos de exportación para la soja y los subproductos de la oleaginosa en la Argentina, que volvieron a tributar el 26 y el 24,5%, respectivamente.

El límite a las mejoras, en una semana que viene siendo adversa para las cotizaciones, lo ponen las condiciones de tiempo seco vigentes sobre el cinturón sojero/maicero estadounidense, que favorecen un ágil progreso de la cosecha. Además, esta situación se da en total ausencia de la demanda china, lo que acentúa la presión por la entrada del grano nuevo en el circuito comercial. 

En cuanto a Brasil, el principal abastecedor de la demanda china, en la revisión semanal de sus estimaciones, la Asociación Nacional de Exportadores de Cereales (ANEC) redujo de 7,53 a 7,15 millones de toneladas el volumen de las exportaciones de soja durante septiembre, un dato que se mantuvo debajo de los 8,12 millones de toneladas de agosto, pero bastante por encima de los 5,16 millones del noveno mes de 2024. Acerca de la harina de soja, la previsión sobre las exportaciones durante el presente mes fue ajustada de 2,19 a 2,10 millones de toneladas, contra los 1,97 millones del mes anterior y los 1,62 millones de igual mes del año pasado.

MAÍZ

El maíz se cotiza con valores en baja en Chicago por el acelerado ritmo que está tomando la cosecha sobre el Medio Oeste gracias a las condiciones de tiempo seco que se mantendrían durante, al menos, los próximos 10 días. 

El límite a las pérdidas lo aporta el importante volumen de las exportaciones reportado ayer por el USDA –1.923.400 toneladas–, que superó el promedio semanal necesario para cumplir con la meta fijada por el organismo para toda la campaña.

En Brasil, tras su revisión semanal de estimaciones la ANEC elevó de 7,12 a 7,61 millones de toneladas su cálculo sobre las exportaciones de maíz durante septiembre, un dato que superó los 7,31 millones de agosto y los 6,56 millones de igual mes de 2024.

El Ministerio de Política Agraria de Ucrania informó hoy que desde el 1º de julio las exportaciones de maíz ucraniano suman 907.000 toneladas y se ubican un 66,99% por debajo de las 2.748.000 toneladas de igual segmento del año anterior.

TRIGO

El trigo opera con precios en baja en las plazas estadounidenses por la firmeza que el dólar mostró en los últimos días contra el euro, que perjudicó la competitividad de las exportaciones de Estados Unidos, y por la abundante oferta mundial del grano fino, que en pocas semanas será apuntalada por el inicio de las cosechas en el hemisferio Sur, donde se destacan las buenas perspectivas productivas para Australia y para la Argentina.

Acerca de la oferta de trigo ruso, la consultora SovEcon ajustó hoy de 43,70 a 43,40 millones de toneladas su previsión sobre las exportaciones del principal proveedor mundial del grano fino por la debilidad con la que vienen evolucionando las ventas en lo que va del ciclo comercial 2025/2026, con negocios por 11 millones de toneladas desde el 1º de julio, el segundo volumen más bajo desde la campaña 2017/2018. Andrey Sizov, director de SovEcon, explicó que "los compradores de trigo siguen siendo cautelosos antes de las fuertes cosechas previstas para el hemisferio Sur".

En esta misma línea, el Ministerio de Política Agraria de Ucrania informó hoy que desde el 1º de julio las exportaciones de trigo ucraniano suman 4,34 millones de toneladas y se ubican un 27,18% por debajo de los 5,96 millones de igual segmento del año anterior.

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CHICAGO NOCTURNO (noviembre para soja; diciembre para aceite, harina, maíz y trigo, en progreso):

SUBE US$ 0,66 la HARINA

BAJAN US$ 0,46 la SOJA, US$ 2,43 el ACEITE, US$ 0,30 el MAÍZ, US$ 1,01 el TRIGO Chicago y US$ 0,73 el TRIGO Kansas

SOJA

Con ligeras bajas se negocia la soja en el segmento nocturno de Chicago por las condiciones de tiempo seco vigentes sobre el cinturón sojero/maicero estadounidense, que favorecen un ágil progreso de la cosecha. Esta situación se da en total ausencia de la demanda china, lo que acentúa la presión por la entrada del grano nuevo en el circuito comercial. El límite a las bajas lo ponen la chance de que el volumen de la cosecha resulte inferior a los 117,05 millones de toneladas proyectados por el USDA y el cese de la rebaja a cero de los derechos de exportación para la soja y los subproductos de la oleaginosa en la Argentina, que volvieron a tributar el 26 y el 24,5%, respectivamente.

MAÍZ

El maíz se cotiza con valores en ligera baja en Chicago por el acelerado ritmo que está tomando la cosecha sobre el Medio Oeste gracias a las condiciones de tiempo seco que se mantendrían por al menos los próximos 10 días. El límite a las pérdidas lo aporta el importante volumen de las exportaciones reportado ayer por el USDA, que superó el promedio semanal necesario para cumplir con la meta fijada por el organismo para toda la campaña.

TRIGO

El trigo opera con leves bajas en las plazas estadounidenses por la firmeza que el dólar mostró en los últimos días contra el euro, que perjudica la competitividad de las exportaciones de Estados Unidos, y por la abundante oferta mundial del grano fino, que en pocas semanas será apuntalada por el inicio de las cosechas en el hemisferio Sur, donde se destacan las buenas perspectivas productivas para Australia y para la Argentina.

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Raro. Poco prolijo. De resultados discutibles. Cuando el miércoles entraba en sus últimas horas llegó el comunicado de la Agencia de Recaudación y Control Aduanero (Arca) informando que se había alcanzado la registración del cupo de USD 7000 millones de dólares previsto por el decreto 682/2025, “por lo que, a partir de ahora, solo podrán registrarse DJVE bajo el esquema vigente anterior a dicho decreto”. Es decir, con DEX al 26% para la soja y al 9.5% para el maíz y el trigo.

Brevemente conviene recordar que el decreto en cuestión llevaba a cero las retenciones de granos y carnes hasta el 31 de octubre próximo, o bien hasta que se reunieran declaraciones juradas por un total de USD 7000 millones, lo que ocurriese primero. Todos sabían que la movida no iba a llegar al final del décimo mes del año, el punto es que fue mucho más efímera de lo que podía imaginar la mente más fantasiosa.

Fueron apenas tres días, casi que no hubo tiempo para que aquel productor que no cuenta con un esquema de gestión de amplios recursos, se moviera en busca del beneficio soñado durante 23 años de espera. Hicieron negocio sobre todo los que alcanzaron a cerrar ventas a término, tanto en futuros cómo en forwards, aunque los grandes ganadores parecen ser los exportadores. “El gobierno elimina DEX con un tope de USD 7000 millones. Las grandes exportadoras trajeron ese monto en tres días y anotaron las ventas al exterior. Ahora, vuelven las retenciones al nivel anterior y saldrán a comprarle al productor, aunque con el descuento de este impuesto”, se quejó un empresario del agro que llamó a resistir la venta futura de esa mercadería a menos que vuelvan a pagarle $ 500 mil por su soja.

Luego de que el Gobierno confirmara que llegó a la meta de los US$7000 millones que buscaba con la eliminación temporal de las retenciones a los granos y tras fuertes críticas del gremialismo rural sobre un supuesto beneficio a los exportadores, desde ese sector dijeron que la medida funcionó como un “mecanismo de presión” que aceleró los registros de embarques y disparó la comercialización de granos. La suspensión de las retenciones era hasta el 31 de octubre o si se alcanzaban los US$7000 millones, lo que primero ocurriera.

El presidente de la Sociedad Rural Argentina (SRA), Nicolas Pino, se mostró cauto a la hora de hacer un balance general de la medida, pero hizo hincapié en la manera en que se realizaron las registraciones en 72 horas de una manera “inédita”. “Hay que tener fundamento. Ahora, con las declaraciones juradas hechas, habrá que verlas y estudiarlas. Los exportadores que liquidaron tanto, tanto, tanto en estos tres días, queremos saber adónde fue y a cuánto vendieron. Hay que fijarse nada más en el Siogranos a ver quiénes fueron los productores reales, los números de CUIT de clientes, que vendieron y qué volumen, es fácil”, dijo el dirigente a LA NACION.

En ese sentido, Gustavo Idígoras, presidente de la Cámara de la Industria Aceitera de la República Argentina (Ciara) y el Centro de Exportadores de Cereales (CEC), señaló a LA NACION que el régimen del decreto 682/2025, que fijaba en 0% los derechos de exportación a los cultivos, demostró que el sector puede reaccionar rápido. Vale recordar que, desde ayer jueves, los derechos de exportación regresaron a su nivel anterior, por ejemplo, la soja al 26% y el maíz al 9,5%.

Luego de que el Gobierno volviera con las retenciones a su régimen original tras haber alcanzado el cupo de US$7000 millones sin derechos de exportación [DEX] a los granos con la registración de Declaraciones Juradas de Ventas al Exterior (DJVE), el ruralismo se quejó de que el beneficio impositivo quedó fuera del alcance del primer eslabón de la cadena productiva: los productores. No todos pudieron vender o ya no tenían mercadería. Además, hay reparos porque los exportadores anotaron ventas al exterior con 0% de DEX y ahora, en teoría, por la producción que les falte comprar la adquirirían más barata con una retención del 26%. La medida para los granos era hasta el 31 de octubre próximo o hasta que se alcanzaran los US$7000 millones, lo que primero ocurriera.

En tanto, ayer por la mañana, el vocero presidencial, Manuel Adorni, anunció que el esquema de derechos de exportación a cero continúa sin cupo hasta el 31 de octubre próximo para la exportación de carnes avícola y bovina.

El presidente de la Sociedad Rural Argentina (SRA), Nicolas Pino, se mostró cauto a la hora de hacer un balance general de la medida, pero hizo hincapié en la manera de que se realizaron las registraciones en 72 horas de una manera “inédita”, sobre todo ayer por la tarde cuando en menos de tres horas se hicieron por US$4000 millones antes de llegarse al total.

La Secretaría de Agricultura informó que, en el marco del Decreto 682/2025 que eliminó temporalmente las retenciones, se registraron 19,55 millones de toneladas en Declaraciones Juradas de Ventas al Exterior (DJVE). El volumen declarado equivale a US$7.012 millones FOB, alcanzando así el tope fijado por la norma.

El complejo sojero fue el gran protagonista, representando el 79% del total declarado. Entre subproductos de soja (7,14 millones de toneladas y US$2.051 millones), poroto de soja (5,12 millones de toneladas y US$2.000 millones) y aceite de soja (1,52 millones de toneladas y US$1.566 millones), concentró más de US$5.600 millones, es decir, el 80% de los dólares anotados.

En segundo lugar, se ubicó el trigo pan, con 3,1 millones de toneladas y US$ 682 millones, seguido por el maíz, que totalizó 2,03 millones de toneladas y US$409 millones.

Los productos del complejo girasol (aceite y subproductos) aportaron en conjunto US$ 209 millones, mientras que la cebada (forrajera y cervecera) y el sorgo completaron con menores montos.

La soja fue el cultivo más beneficiado con la medida del Gobierno, ya que hasta el lunes el poroto tributaba una alícuota del 26% y los subproductos 24,5%.

CÓRDOBA.- La baja a 0% de las retenciones a granos y subproductos que se extendió por 72 horas -hasta que se acumularon Declaraciones Juradas de Ventas al Exterior (DJVE) por US$7000 millones- tuvo un efecto “derrame” limitado para los productores. La conclusión es de un estudio del Ieral, de la Fundación Mediterránea. El reporte subraya que la baja de impuestos es siempre una buena noticia, pero que las ventajas de este tipo de medidas “se ven limitadas en sus efectos positivos cuando son transitorias y poco previsibles”.

El trabajo de Franco Artusso y Tobías Lucero insiste en que lo deseable sería avanzar “hacia un esquema de reducción y eliminación del impuesto definitivo, previsible y consistente, que facilite la planificación, maximice los efectos positivos sobre otras producciones (proveedores de insumos, equipos) y otorgue también a las actividades que se encuentran aguas abajo en la cadena de valor el tiempo necesario para adaptar modelos de negocio y estrategias al nuevo escenario de precios relativos”.

“Los principales beneficiados fueron los exportadores por la posibilidad de embarcar hasta 360 días después de emitida la DJVE: la venta la hacen a retenciones cero, se alcanza el tope y luego compran mercadería con DEX altos (descuento implícito)”, explicó Artusso a LA NACION.

En Rosario comenzó el 111° Congreso Anual Ordinario de Federación Agraria Argentina (FAA), bajo el lema “La unidad es nuestra siembra; el futuro, nuestra cosecha”. Frente a un auditorio lleno de dirigentes políticos, legisladores, ministros provinciales y autoridades del sector, la presidenta Andrea Sarnari abrió el encuentro con un discurso cargado de reclamos y advertencias.

“Desde FAA trabajamos incansablemente para poner en agenda temas centrales como la reforma impositiva integral y progresiva, la eliminación de retenciones, el financiamiento accesible, la infraestructura necesaria, el acceso a la tecnología, el seguro multirriesgo, la educación rural, la atención de las emergencias y la trascendencia de consolidar las economías regionales”, dijo.

La presidenta de FAA volvió a apuntar contra las retenciones y los impuestos que pesan sobre la producción, en medio del contexto histórico. A la presidenta de la entidad le tocó abrir el congreso justo cuando crece la polémica respecto a la medida de “Retenciones 0” del gobierno, que duró apenas tres días y encendió el malestar de los productores agropecuarios.

“Estimo que con el correr de los días, cuando las compañías exportadoras tengan que salir a comprar grano, van a seguir convalidando esta suba de precios”. Así lo indicó el titular de la Agencia de Recaudación y Control Aduanero (ARCA), Juan Pazo, con respecto al corta duración del régimen de suspensión temporaria de derechos de exportación.

El funcionario, durante una entrevista concedida a TN, señaló que durante los tres días de vigencia de la medida el valor promedio de la soja Rosario se ubicó en torno a 350 u$s/tonelada, lo que implica un alza del 17,5% respecto del cierre del viernes pasado. “Se comercializaron más de 1700 millones de dólares (en soja), con lo cual hay un beneficio directo para los productores”, remarcó Pazo.

“Nosotros los funcionarios tenemos que salir a explicar y contarle a la gente, a los productores, que hoy están teniendo un beneficio porque están teniendo un mayor valor. Que si no les dan ese mayor valor, las empresas están obligadas a originar y a comprar el producto, con lo cual en los próximos tres meses van a tener que cumplir con sus obligaciones de declaraciones juradas de venta (DJVE). Por lo tanto, este mejor precio se debería sostener”, sostuvo confiado Pazo.